Premier groupe casinotier mondial avec des implantations à Las Vegas et en Asie, MGM Resorts International vient d'émettre pour $1,25 milliard d'obligation et cherche à trouver 4 autres milliards auprès des banques pour refinancer sa dette à long terme à de meilleures conditions.

Les nouvelles obligations émises arriveront à échéance en 2021 et ont permis de racheter une partie de la dette actuelle qui arrive à maturité. Le groupe de casinos et d'hôtels a néanmoins dû accepter de payer 6,625% d'intérêt, soit 525 points de base supplémentaires par rapport à la moyenne des émissions de même nature.Le groupe cherche à négocier avec ses banquiers un refinancement supplémentaire de l'ordre de $4 milliards à un meiller taux, pour racheter des dettes qui arrivent à échéance.A ce jour, la dette globale de MGM dépasse les $12 milliards, dont près de 5 milliards arrivent à maturité en 2016. Par ces appels au marché financier et aux pools bancaires, MGM cherche à limiter ses frais financiers à court terme et à allonger la maturité globale de sa dette, aujourd’hui à peine supérieure à 4 ans.