KSL Capital Partners et Hersha Hospitality Trust ont annoncé la conclusion d'une convention de fusion définitive le 27 août 2023. KSL acquerra toutes les actions ordinaires en circulation de Hersha dans le cadre d'une transaction entièrement en espèces évaluée à environ 1,4 milliard de dollars.
L'acquéreur, KSL, est une société de capital-investissement qui investit dans les entreprises de voyage et de loisirs. Hersha est un fonds d'investissement immobilier spécialisé dans les hôtels de luxe et lifestyle situés sur les marchés côtiers et de villégiature des États-Unis, il détient un portefeuille de 25 établissements.
Le prix d'achat de 10 dollars par action représente une prime d'environ 60 % par rapport au cours de clôture de l'action Hersha enregistré le 25 août 2023.
La convention de fusion a été recommandée à l'unanimité par le comité de transaction indépendant du conseil d'administration de Hersha et approuvée à l'unanimité par l'ensemble du conseil d'administration de Hersha.
La transaction devrait être finalisée au quatrième trimestre 2023, sous réserve des conditions de clôture habituelles, notamment l'approbation par les détenteurs d'une majorité des actions ordinaires en circulation de Hersha.
Cette transaction apporte à nos actionnaires une valeur immédiate et certaine, avec une prime substantielle par rapport à notre évaluation publique. Après un examen approfondi de plusieurs années par le comité de transaction indépendant du conseil d'administration de Hersha, le conseil d'administration et l'équipe de direction sont convaincus que cette étape nous permettra de créer de la valeur pour nos actionnaires tout en nous recentrant sur la croissance de l'entreprise sur une plus longue période.
Jay H. Shah, président exécutif de Hersha Hospitality Trust
Nous sommes fiers du travail accompli par notre équipe pour développer la culture et les capacités de Hersha et faire de l'entreprise ce qu'elle est aujourd'hui. Cette transaction est le résultat de nos actions délibérées visant à se concentrer sur les marchés clés et les établissements lifestyle et de loisirs, ainsi que de notre travail pour créer un portefeuille concentré composé de certains des hôtels de la plus haute qualité dans leurs marchés respectifs.
Neil H. Shah, PDG de Hersha Hospitality Trust
Hersha et son équipe ont constitué un portefeuille impressionnant d'hôtels et de resorts de luxe et lifestyle sur des marchés stratégiques. Grâce à la longue expérience de KSL en matière d'investissement dans des actifs de haute qualité sur des marchés métropolitains dynamiques en Amérique du Nord et dans le monde entier, nous sommes particulièrement bien placés pour positionner l'entreprise sur la voie du succès à long terme.
Marty Newburger, partenaire chez KSL Capital Partners
